“信用支付今年預(yù)計(jì)總體規(guī)模在四五億之間。”3月6日，阿里金融事業(yè)群總裁胡曉明對(duì)本報(bào)表示，他同時(shí)強(qiáng)調(diào)，客戶在超過38天免息期后須與信用卡類似全額罰息，利率為基準(zhǔn)利率的50%。

    阿里金融稱，信用支付將于4月中旬正式向浙江和湖南開放，而選擇一個(gè)沿海省份和一個(gè)中部省份做首批試點(diǎn)，也是希望可以進(jìn)行對(duì)比，以便下一步更好地向全國(guó)開放。

    至此，阿里金融信貸產(chǎn)品實(shí)現(xiàn)對(duì)買家和賣家客戶群的全覆蓋。

    提高支付成功率

    由于擁有授信額度、免息期和賬單日等都和信用卡類似，信用支付被視為“虛擬信用卡”。而出現(xiàn)逾期或者壞賬的風(fēng)險(xiǎn)都將由阿里巴巴在重慶成立的商誠(chéng)擔(dān)保公司（下稱“阿里擔(dān)?！保┏袚?dān)。

    重慶市工商局注冊(cè)信息顯示，阿里擔(dān)保注冊(cè)資本3億元。如果按照國(guó)內(nèi)擔(dān)保公司最大擔(dān)保額度不能超過資本金10倍算，阿里擔(dān)保目前能提供的額度為30億元。以試點(diǎn)第一年5億預(yù)期規(guī)模計(jì)算，如果爆發(fā)式增長(zhǎng)，阿里擔(dān)保能支持多久尚難料。

    針對(duì)風(fēng)險(xiǎn)控制，阿里金融稱，底層設(shè)計(jì)上信用支付和阿里小貸是同一套班子，擁有類似的風(fēng)控、模型和算法，“由于擁有詳細(xì)而完備的客戶歷史交易信息，阿里小貸目前的不良率不到1%，風(fēng)控水平不比商業(yè)銀行差，信用支付也同樣有良好的風(fēng)控。”

    如果出現(xiàn)逾期，阿里金融首先短信通知，然后語(yǔ)音催收，最后是人工催收，乃至上門催收，催收一年之后仍未果，阿里金融才自己核銷，客戶的代價(jià)或是被注銷支付寶賬戶。因此，目前信用支付還只對(duì)實(shí)名注冊(cè)的支付寶客戶開放。

    信用支付是單方向收費(fèi)，只對(duì)商戶收取0.8%-1%的費(fèi)率，“預(yù)計(jì)信用支付業(yè)務(wù)不賺錢?！焙鷷悦餍ρ裕按伺e是為了贏得潘康男 ，賺他們的錢?！?既然賺錢不是主要目的，搶占手機(jī)支付市場(chǎng)或許才是阿里金融推出“虛擬信用卡”的目的所在。3月6日，阿里金融透露，根據(jù)公司統(tǒng)計(jì)，2012年全年支付寶通過傳統(tǒng)手機(jī)銀行完成的支付成功率只有38%，虛擬信用卡的主要目的是提高支付成功率。

    占領(lǐng)無(wú)線互聯(lián)市場(chǎng)

    與外界認(rèn)為挑戰(zhàn)傳統(tǒng)銀行信用卡不同，占領(lǐng)無(wú)線互聯(lián)網(wǎng)市場(chǎng)，或許才是阿里虛擬信用卡的最終目的。

    虛擬信用卡的使用范圍（局限于手機(jī)、僅發(fā)給淘寶無(wú)線用戶）和規(guī)模（1-5000元）都有限，因此會(huì)綜合考慮消費(fèi)金額的大小，客戶家庭地址、工作性質(zhì)、手機(jī)號(hào)碼、購(gòu)買的產(chǎn)品類型，甚至包括性別、年齡等大數(shù)據(jù)云計(jì)算，預(yù)計(jì)總額不會(huì)很大。

    在阿里金融看來，移動(dòng)互聯(lián)的發(fā)展勢(shì)不可擋，信用支付只在手機(jī)上使用，不提供PC端的任何支付。 安裝了淘寶無(wú)線客戶端的用戶未必同時(shí)安裝了支付寶，以前在購(gòu)物支付時(shí)只能轉(zhuǎn)向網(wǎng)頁(yè)、手機(jī)等環(huán)節(jié)較多的支付手段；開通虛擬信用卡后，可以保證無(wú)線購(gòu)物體驗(yàn)直接閉環(huán)于淘寶客戶端之內(nèi)。

    從2012年的支付寶年度報(bào)告來看，在一些三線城市，出現(xiàn)無(wú)線支付增速遠(yuǎn)高于有線的情況在這些地區(qū)，用3G手機(jī)上網(wǎng)比用PC上網(wǎng)還方便，無(wú)線電子商務(wù)的爆發(fā)大有 “農(nóng)村包圍城市”之勢(shì)。

    “信用支付的前景好于阿里小貸。從淘寶的生態(tài)來看，更適合建立在實(shí)際消費(fèi)需求的信用卡業(yè)務(wù)，規(guī)模也更容易做大。小貸業(yè)務(wù)則未必能那么快速做成規(guī)模和業(yè)務(wù)需求。”長(zhǎng)期關(guān)注阿里金融的德弘資產(chǎn)總裁陳宇對(duì)本報(bào)稱，理論上信用卡的發(fā)卡規(guī)模越大違約率越小，而小額貸款則未必。